Wie Zu Handeln Optionen On The Vix

Marketwatch auf Twitter lth4gtBarrons auf Facebooklth4gtltdiv stylequotborder: keine padding: 2px 3pxquot classquotfb-likequot Daten-hrefquotfacebookbarronsonlinequot Daten-sendquotfalsequot Daten-layoutquotbuttoncountquot Daten-widthquot250quot Daten-show-facesquotfalsequot Daten-actionquotrecommendquotgtltdivgt lth4gtBarrons auf Twitterlth4gtlta hrefquottwitterbarronsonlinequot classquottwitter-follow-buttonquot Daten-show-countquottruequotgtFollow Barronsonlineltagt Produkt X auf Facebook Produkt X auf Twitter Wie man die VIX-Profit von VolatilityTraining Die VIX-Optionen Trading Volatilität ist nichts Neues für Option Trader. Die meisten Option Trader verlassen sich stark auf Volatilität Informationen, um ihre Trades zu wählen. Aus diesem Grund ist der Chicago Board Options Exchange (CBOE) Volatility Index. Mehr bekannt durch seine Ticker-Symbol VIX, wurde ein beliebtes Trading-Tool für Options-und Equity-Trader seit seiner Einführung im Jahr 1993. Bis vor kurzem traderten Händler regelmäßige Aktien-oder Index-Optionen für den Handel Volatilität, aber viele schnell erkannt, dass dies nicht der beste war Methode. Am 24. Februar 2006 rollte die CBOE Optionen auf der VIX, so dass Investoren eine direkte und effektive Möglichkeit zur Nutzung der Volatilität. In diesem Artikel werfen wir einen Blick auf die vergangene Performance des VIX und diskutieren die Vorteile der VIX-Optionen. Siehe: Festlegung der Marktrichtung mit VIX Was ist das VIX Der VIX ist ein impliziter Volatilitätsindex, der die Erwartungen der Märkte auf die 30-Tage-Sampp 500-Volatilität impliziert, die implizit in den Preisen der kurzfristigen SampP-Optionen liegen. VIX-Optionen bieten Tradern die Möglichkeit, Volatilitäten zu handeln, ohne die Kursveränderungen des zugrunde liegenden Instruments, Dividenden, Zinssätze oder die Zeit bis zum Auslaufen beeinflussen zu müssen - Faktoren, die Volatilitätsgeschäfte mit regelmäßigen Aktien - oder Indexoptionen beeinflussen. VIX-Optionen erlauben es Tradern, sich fast ausschließlich auf die Handelsvolatilität zu konzentrieren. Diversifikation Händler haben die VIX sehr nützlich im Handel gefunden, aber jetzt bietet sie hervorragende Möglichkeiten für Hedging und Spekulationen. Es kann auch ein ausgezeichnetes Werkzeug bei der Suche nach Portfolio-Diversifizierung sein. Diversifikation, die die meisten Menschen für eine gute Sache halten, ist nur dann sinnvoll, wenn die verwendeten Instrumente nicht korreliert sind. Mit anderen Worten, wenn Sie 10 Aktien besitzen und sie neigen dazu, zusammen zu bewegen, dann sind Sie wirklich arent diversifiziert überhaupt. Ein weiterer Vorteil der VIX ist ihre negative Korrelation mit dem SampP 500. Nach der CBOE-eigenen Website hat sich der VIX seit 1990 gegenüber dem SampP 500 Index (SPX ) 88 der Zeit. Im Durchschnitt ist VIX an Tagen gestiegen, als SPX 3 oder mehr fiel. Dies macht es zu einem ausgezeichneten Diversifizierung-Tool und vielleicht die beste Markt-Katastrophen-Versicherung. Kaufen VIX-Anrufe scheint eine noch bessere Absicherung gegen Tropfen auf dem Markt (SampP) als Kauf SPX puts. Die Grafik in Abbildung 1 zeigt, wie sich der VIX beim SPX in großen Bewegungen gegen den SPX bewegt. Im Jahr 2008 erreichte die VIX ihren höchsten Abschluss bei 80,86. Spekulation Wie Sie in Abbildung 1 sehen können, handelt es sich bei dem VIX um einen bestimmten Bereich. Es geht um 10 herum, denn wenn es auf Null gehen würde, würde das bedeuten, dass die Erwartung für keine tägliche Bewegung in der SPX war. Auf der anderen Seite ist die VIX nach oben auf rund 80 gestiegen, wenn der SPX gesunken ist, aber für den VIX zu bleiben würde bedeuten, dass die Markterwartung war für sehr große Veränderungen über einen längeren Zeitraum. Das macht den neuen VIX auch hervorragende Spekulationsinstrumente. Der Kauf von Anrufen (oder Bull-Call-Spreads oder Verkauf von Bull-Put-Spreads), wenn die VIX-Bottoms Out kann dazu beitragen, ein Händler Kapitalisierung auf bewegt sich in Volatilität, oder unten in der SampP 500. Ebenso kaufen Put (oder tragen Put Spreads oder verkaufen Bär Call Spreads) kann helfen, ein Händler Kapitalisierung auf Bewegungen in die andere Richtung. Ein weiterer Faktor, der die Effektivität von VIX-Optionen für Spekulanten erhöht, ist ihre Volatilität. Nach Angaben der CBOE betrug die Volatilität für das VIX selbst mehr als 80 für 2005, verglichen mit etwa 10 für SPX, 14 für den Nasdaq 100 Index (NDX) und etwa 32 für Google. Der Wert der Optionen ist nicht direkt von der Spot-VIX, sondern der Forward-Wert unter Verwendung der aktuellen und nächsten Monatsoptionen. Die Volatilität für den VIX-Termin liegt niedriger als der des VIX-Platzes (ca. 46 für 2005). Allerdings ist dies immer noch höher als die meisten Aktienoptionen gibt. Ein Instrument, das in einem Bereich tätig ist, kann nicht auf Null gehen und hat eine hohe Volatilität, kann hervorragende Handelschancen bieten. VIX Facts Im Gegensatz zu den standardmäßigen Aktienoptionen, die am dritten Freitag im Monat auslaufen, laufen die VIX-Optionen an einem Mittwoch jeden Monat aus. Es besteht keine Frage, dass diese Optionen genutzt werden und somit eine gute Liquidität bieten. Nach der CBOE-Website, als VIX-Optionen im Jahr 2006 gestartet wurden, setzte CBOE einen neuen eintägigen Handelsrekord in Optionen auf der VIX am 29. März 2006. wenn 31.481 Verträge gehandelt. Für den gesamten März 2006 - der erste volle Handelsmonat für VIX-Optionen - belief sich das Gesamtvolumen auf 181.613 Kontrakte mit einem durchschnittlichen Tagesvolumen von 7.896. Ende März lag das offene Interesse bereits bei sehr gesunden 158.994 Kontrakten. Im Februar 2012 lag das Volumen bei Optionen über 200.000. Die Bottom Line All dies bedeutet, dass Option Trader haben nun ein neues Instrument, um ihre Handels-Arsenal hinzuzufügen, eine, die Volatilität isoliert, handelt in einem Bereich, hat eine hohe Volatilität von eigenen und kann nicht auf Null gehen. Für diejenigen, die neu Optionshandel sind, sind die VIX-Optionen noch spannender. Die meisten Menschen, die sich auf Volatilität Handel sind sowohl Kauf und Verkauf von Optionen, aber neue Händler finden oft, dass ihre Maklerfirmen ihnen nicht erlauben, Optionen zu verkaufen. Durch den Kauf von VIX-Anrufen oder Puts (oder Spreads) können neue Trader nun Zugang zu Volatilitätsgeschäften erhalten. Weitere Informationen finden Sie unter Volatilität - die Geburt einer neuen Anlageklasse. Und Volatility Index Encaps Market Bottoms. How Händler können ein Vermögen Trading der VIX und VIX-verknüpfte Produkte - jetzt NEW YORK (TheStreet) - Wollen starke Renditen, wenn der Markt auf eine wilde Fahrt und die meisten Investoren sind im Selloff-Modus Werfen Sie einen Blick auf die (VIX. X). VIX ist der Ticker für den CBOE Volatility Index. Die die implizite Volatilität der SampP 500-Indexoptionen misst. Da die Märkte in den letzten Tagen gestürzt sind und die Unsicherheit hoch ist, ist es ein guter Rat, einen Blick auf Volatilitätsindizes zu werfen. Sie sind große Trading-Tools in einem Down-Turning-Markt. Der VIX wird von der Chicago Board Options Exchange (CBOE) berechnet und zeigt die Volatilitätserwartungen der Märkte für die nächsten 30 Tage. Um dies zu erreichen, werden die Indexspuren Put - und Call-Optionen des SampP 500 verwendet. Derzeit ist die VIX die am häufigsten verwendete Methode zur Messung der erwarteten Volatilität. Ein VIX-Wert unter 20 zeigt eine geringe Flüchtigkeit an. Das bedeutet, dass sich die Preise nicht sehr schnell ändern. Auf der anderen Seite ist ein VIX über 30 ein Zeichen hoher Volatilität, was bedeutet, dass die Unsicherheit hoch ist und es gibt Angst in den Märkten. Thats, warum die VIX wird oft als die Angst-Index bezeichnet. Aufgrund der aktuellen globalen Sell-Off, ist die Volatilität derzeit explodiert. Gestern hatte die VIX einen Schlusswert über 40 (Stand 24. August 2015), der seit mehr als drei Jahren der höchste Wert ist. Heute ist er deutlich auf rund 30 Basispunkte gesunken. VIX-Linked-Produkte machen es möglich, direkt von VIX-Bewegungen gewinnen Es gibt mehrere Möglichkeiten, um den VIX Handel. Der einfachste Ansatz ist, Exchange Traded Notes (ETN) oder Exchange Traded Funds (ETF) auf dem Index zu kaufen. Das größte Fahrzeug ist das iPath SampP 500 VIX Short-Term Futures ETN (VXX). Dieses Produkt hält Long-Positionen im ersten und zweiten Monat Futures-Kontrakte auf der VIX. Wenn also die Märkte unsicher sind und die Volatilität steigt, wird das Produkt an Wert gewinnen. Der iPath SampP 500 VIX Mid-Term Futures ETN (VXZ) ist ein ähnliches Produkt, aber es hält lange Positionen im vierten, fünften, sechsten und siebten Monat VIX-Futures. Darüber hinaus gibt es weitere Produkte, die strukturell ähnlich sind, aber höhere Risiken aufgrund erhöhter Hebelwirkung haben.